Informazioni sul bilancio

1. Operazioni di finanziamento di titoli (attivi e passivi)

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Valore contabile dei crediti da depositi in contanti in relazione alle operazioni di securities borrowing e di reverse repurchase 1

4’925

231’673

Valore contabile degli impegni da depositi in contanti in relazione alle operazioni di securities lending e di repurchase 1

2’925’133

2’200’730

Valore contabile dei titoli in proprio possesso prestati nelle operazioni di securities lending o forniti a titolo di garanzia in quelle di securities borrowing nonché titoli trasferiti nelle operazioni di repurchase

2’944’113

2’106’069

di cui titoli per i quali è stato concesso, senza restrizioni, il diritto di rivendita o di costituzione in pegno

2’944’113

1’848’151

Fair value dei titoli a garanzia nelle operazioni di securities lending, presi in prestito nelle operazioni di securities borrowing o ricevuti nelle operazioni di reverse repurchase per i quali è stato concesso, senza restrizioni, il diritto di rivendita o di ricostituzione in pegno

74’493

368’151

di cui titoli ulteriormente costituiti in pegno

200’453

di cui titoli rivenduti

69’530

133’799

1 Prima di considerare eventuali accordi di compensazione (netting)

2. Coperture dei crediti e delle operazioni fuori bilancio, nonché dei crediti compromessi

in migliaia di CHF

Copertura ipotecaria

Altra copertura

Senza copertura

Totale

Prestiti (al lordo della compensazione con le rettifiche di valore)

 

 

 

 

Crediti nei confronti della clientela

2’069’365

940’028

5’268’068

8’277’461

Crediti ipotecari

179’558’296

113’714

179’672’010

Stabili abitativi

165’061’510

57’938

165’119’448

Stabili ad uso ufficio e commerciale

3’548’357

7’502

3’555’859

Artigianato e industria

5’509’346

10’170

5’519’516

Altri

5’439’083

38’104

5’477’187

Totale dei prestiti (al lordo della compensazione con le rettifiche di valore)

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

181’627’661

940’028

5’381’782

187’949’471

Esercizio precedente

174’902’793

960’565

4’879’156

180’742’514

Totale dei prestiti (al netto della compensazione con le rettifiche di valore)

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

181’627’661

940’028

5’125’859

187’693’548

Esercizio precedente

174’902’793

960’565

4’674’320

180’537’678

Fuori bilancio

 

 

 

 

Impegni eventuali

49’277

80’810

400’689

530’776

Promesse irrevocabili

6’822’967

249’670

2’438’248

9’510’885

Impegni di pagamento e di versamento suppletivo

109’234

109’234

Totale del fuori bilancio

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

6’872’244

330’480

2’948’171

10’150’895

Esercizio precedente

6’345’205

356’127

2’671’369

9’372’701

in migliaia di CHF

Importo lordo dei debiti

Ricavato stimati dalla realizzazione delle garanzie

Importo netto dei debiti

Rettifiche di valore singole

Crediti compromessi

 

 

 

 

Esercizio in rassegna 1

863’884

569’271

294’613

258’663

Esercizio precedente

805’208

592’506

212’702

207’575

1 Le rettifiche di valore individuali per rischi di perdita sono aumentate nel 2018 di 51 milioni, passando a CHF 259 milioni. Di questi, CHF 45 milioni si riferiscono alla più prudente valutazione di posizioni di PMI Capitale SA. Anche l’incremento dei crediti compromessi è ascrivibile principalmente a tale circostanza.

La differenza tra l'importo debitorio netto dei crediti e le rettifiche di valore singole è dovuta al fatto che, sulla base della solvibilità di ciascuno dei debitori, si prevedono afflussi di fondi per un ammontare calcolato secondo stime prudenziali. 

3. Attività di negoziazione e altri strumenti finanziari con valutazione fair value (attivi e passivi)

3.1 Attivi

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Attività di negoziazione

 

 

Titoli di debito, titoli e operazioni del mercato monetario

2’834’058

3’151’818

quotati in borsa 1

2’698’336

3’151’653

di cui trattati su un mercato rappresentativo

135’722

165

Titoli di partecipazione

57’214

259’603

Metalli preziosi

543’197

444’184

Ulteriori attivi di negoziazione

20’236

23’478

Altri strumenti finanziari con valutazione fair value

 

 

Titoli di debito

Prodotti strutturati

Altri

Totale attivi

3’454’705

3’879’083

di cui calcolati con un modello di valutazione

135’722

di cui titoli ammessi a operazioni pronti contro termine conformemente alle prescrizioni sulla liquidità

586’329

871’020

1 Quotati in borsa = negoziati in una borsa riconosciuta

3.2 Impegni

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Attività di negoziazione

 

 

Titoli di debito, titoli e operazioni del mercato monetario 2

69’530

131’457

quotati in borsa 1

69’530

131’457

Titoli di partecipazione 2

1’209

Metalli preziosi 2

Ulteriori impegni di negoziazione 2

1’133

Altri strumenti finanziari con valutazione fair value

 

 

Prodotti strutturati

2’299’953

2’580’306

Altri

Totale impegni

2’369’483

2’714’105

di cui calcolati con un modello di valutazione

2’299’953

2’580’306

1 Quotati in borsa = negoziati in una borsa riconosciuta

2 Per posizioni short (contabilizzazione secondo il principio della data di conclusione)

4. Strumenti finanziari derivati (attivi e passivi)

4.1 Strumenti finanziari derivati per tipo di contratto

 

Strumenti di negoziazione

Strumenti di copertura

in migliaia di CHF

Valori di sostituzione positivi

Valori di sostituzione negativi

Volume contrattuale

Valori di sostituzione positivi

Valori di sostituzione negativi

Volume contrattuale

Strumenti su tassi d’interesse

 

 

 

 

 

 

Contratti a termine incl. FRA

667

1’799

3’500’000

Swap

339’778

346’264

35’715’031

473’044

644’734

34’729’660

Futures

2’759’728

Opzioni (OTC)

225

1’963

29’221

Opzioni (exchange traded)

Totale strumenti su tassi d’interesse

340’670

350’026

42’003’980

473’044

644’734

34’729’660

Divise

 

 

 

 

 

 

Contratti a termine

166’741

180’888

24’758’365

18’865

53’371

3’392’731

Swap combinati in tassi d’interesse/divise

152

23

10’555

Futures

Opzioni (OTC)

17’632

18’461

1’378’246

Opzioni (exchange traded)

Totale divise

184’525

199’372

26’147’166

18’865

53’371

3’392’731

Metalli preziosi

 

 

 

 

 

 

Contratti a termine

30’606

24’860

1’688’523

Swap

Futures

31’178

Opzioni (OTC)

14’088

15’657

1’359’549

Opzioni (exchange traded)

Totale metalli preziosi

44’694

40’517

3’079’250

Titoli di partecipazione/indici

 

 

 

 

 

 

Contratti a termine

Swap

8’226

315’868

1’666’055

Futures

41’767

Opzioni (OTC)

234’257

265’431

3’522’254

5

92’581

Opzioni (exchange traded)

 

 

 

Totale titoli di partecipazione/indici

242’483

581’299

5’230’077

5

92’581

Derivati su crediti

 

 

 

 

 

 

Credit Default Swap

13’928

33’656

747’287

Total Return Swap

First-to-Default Swap

Altri derivati di credito

Totale derivati su crediti

13’928

33’656

747’287

Altri

 

 

 

 

 

 

Contratti a termine

Swap

3

6’129

35’973

Futures

 

Opzioni (OTC)

18’514

18’882

466’016

Opzioni (exchange traded)

Totale altri

18’517

25’011

501’989

Totale

 

 

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

844’817

1’229’881

77’709’749

491’908

698’110

38’214’972

di cui calcolati con un modello di valutazione

844’817

1’229’881

491’908

698’110

Esercizio precedente

971’593

1’024’753

112’042’396

705’259

666’893

39’231’655

di cui calcolati con un modello di valutazione

971’034

1’024’584

705’122

665’480

4.2 Strumenti finanziari derivati per controparti e durate residue

in migliaia di CHF

Valori di sostituzione positivi

Valori di sostituzione negativi

Volume contrattuale fino a 1 anno

Volume contrattuale da 1 a 5 anni

Volume contrattuale oltre 5 anni

Volume contrattuale totale

Banche e commercianti di valori mobiliari

908’081

1’705’621

38’320’224

25’121’081

11’016’550

74’457’856

Altri clienti

238’430

69’745

4’461’009

1’061’742

480’140

6’002’891

Borse

2’832’673

2’832’673

Stanze di compensazione (clearing house) centrali

190’215

152’625

7’190’900

11’195’100

14’245’300

32’631’301

Totale

 

 

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

1’336’726

1’927’991

52’804’807

37’377’924

25’741’991

115’924’721

Esercizio precedente

1’676’852

1’691’646

90’388’649

38’471’208

22’414’194

151’274’051

Nell'iscrizione dei valori di sostituzione non viene preso in considerazione alcun contratto di compensazione (netting).

Qualità delle controparti

Banche/commercianti di valori mobiliari: le transazioni su derivati sono state effettuate con controparti di solvibilità prevalentemente ottima. L'82.4 per cento dei valori di sostituzione positivi relativo a controparti con un rating investimento sicuro o migliore (Moody's) o un livello qualitativo analogo è attivo.

Clienti: nelle transazioni con i clienti, i margini richiesti sono stati garantiti tramite valori patrimoniali o limiti di credito liberi.

5. Immobilizzazioni finanziarie

5.1 Suddivisione delle immobilizzazioni finanziarie

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna Valore contabile

Esercizio precedente Valore contabile

Esercizio in rassegna Fair value

Esercizio precedente Fair value

Immobilizzazioni finanziarie

 

 

 

 

Titoli di debito

6’473’740

7’409’737

6’653’739

7’629’048

di cui destinati al mantenimento fino alla scadenza

6’473’740

7’300’873

6’653’739

7’519’279

di cui senza intenzione di mantenimento fino alla scadenza finale (ovvero destinati alla vendita)

108’864

109’769

Titoli di partecipazione

58’387

144’596

96’519

148’956

di cui partecipazioni qualificate 1

12’618

58’771

50’095

58’771

Metalli preziosi

484

484

Immobili

80’706

38’571

85’276

41’895

Totale delle immobilizzazioni finanziarie

6’612’833

7’593’388

6’835’534

7’820’383

di cui titoli ammessi a operazioni pronti contro termine conformemente alle prescrizioni sulla liquidità

6’443’576

7’048’156

1 Almeno il 10% del capitale o dei voti

5.2 Suddivisione delle controparti per rating

in migliaia di CHF

Valore contabile Investimento molto sicuro

Valore contabile Investimento sicuro

Valore contabile Investimento medio buono

Valore contabile Investimento speculativo fino ad altamente speculativo

Valore contabile Investimento con il massimo rischio/insolvenza

Valore contabile Investimento senza rating

Titoli di debito

6’443’576

30’164

L'assegnazione dei rating si basa sulle classi di rating di Moody's. All'interno del Gruppo Raiffeisen vengono utilizzati i rating di tutte e tre le maggiori agenzie di rating operanti a livello internazionale.

6. Partecipazioni non consolidate

in migliaia di CHF

Valore di acquisto

Rettifiche di valore e/o adeg. di val. (equity method) finora accumulati

Valore contabile a fine esercizio precedente

Variazioni nel perimetro di consoli- damento

Esercizio in rassegna Trasferi- menti

Esercizio in rassegna Investi- menti

Esercizio in rassegna Disinvesti- menti

Esercizio in rassegna Rettifiche di valore

Esercizio in rassegna Adeg. di val. delle part. valutate secondo l’eq. method/ apprezzamenti

Valore contabile alla fine esercizio in rassegna

Valore di mercato

Partecipazioni valutate secondo il metodo equity

250’751

265’608

516’359

36’008

14’821

567’188

 

– Quotate in borsa

92’655

28’742

121’397

36’008

18’910

176’315

225’127

– Non quotate in borsa

158’096

236’866

394’962

-4’089

390’873

Altre Partecipazioni non consolidate

152’422

-18’664

133’758

-23’531

10’508

-200

-4’846

0

115’689

 

– Quotate in borsa

189

-45

144

-3

141

397

– Non quotate in borsa

152’233

-18’619

133’614

-23’531

10’508

-197

-4’846

0

115’548

Totale delle partecipazioni non consolidate

403’173

246’944

650’117

-23’531

46’516

-200

-4’846

14’821

682’877

225’524

7. Imprese nelle quali la banca detiene direttamente o indirettamente una partecipazione durevole significativa

Ragione sociale in migliaia di CHF

Sede

Attività commerciale

Capitale

Esercizio in rassegna Quota sul capitale in % 1

Esercizio in rassegna Quota sui diritti di voto in % 1

Esercizio precedente Quota sul capitale in % 1

Esercizio precedente Quota sui diritti di voto in % 1

7.1 Società del Gruppo

 

 

 

 

 

Raiffeisen Svizzera società cooperativa 2

San Gallo

Banca centrale, servizi all’insieme delle Banche

1’700’000

100.0

100.0

100.0

100.0

Raiffeisen Centro Imprenditori SA

Gossau SG

Servizi di consulenza per PMI

5’000

100.0

100.0

100.0

100.0

Raiffeisen Immo SA

San Gallo

Intermediazione e prestazioni di consulenza

5’000

100.0

100.0

100.0

100.0

Business Broker AG 3

Zurigo

Consulenza aziendale

100

100.0

100.0

100.0

100.0

RAInetworks (Subsidiary of Raiffeisen Switzerland) Pte. Ltd.

Singapore

Negoziazione di beni e servizi per il Gruppo Raiffeisen

7

100.0

100.0

100.0

100.0

Notenstein Banca Privata SA

San Gallo

Banca Privata

100.0

100.0

Notenstein Finance (Guernsey) Limited 4

Guernsey

Servizi finanziari

100.0

100.0

PMI Capitale SA 5

San Gallo

Servizi finanziari

2’566

100.0

100.0

100.0

100.0

Investnet AG 6

Herisau

Servizi finanziari

150

100.0

100.0

PMI Capitale Holding SA 7

Herisau

Società di partecipazione

10’000

60.0

60.0

60.0

60.0

ARIZON Sourcing SA 8

San Gallo

Servizi per operazioni e di consulenza per banche

10’000

51.0

51.0

51.0

51.0

Raiffeisen Switzerland B.V. Amsterdam

Amsterdam NL

Servizi finanziari

1’000

100.0

100.0

100.0

100.0

7.2 Partecipazioni valutate secondo il metodo equity

 

 

 

 

 

Vorsorge Partner AG

San Gallo

Consulenza previdenziale

100

40.0

40.0

40.0

40.0

Leonteq AG 9

Zurigo

Servizi finanziari

18’934

29.0

29.0

29.0

29.0

Aduno Holding SA

Zurigo

Servizi finanziari

25’000

25.5

25.5

25.5

25.5

Banca di Obbl. fond. degli Istituti ipotecari svizzeri SA 2

Zurigo

Banca di obbl. fond.

900’000

21.7

21.7

21.7

21.7

di cui non versato

 

 

504’000

 

 

 

 

7.3 Altre partecipazioni non consolidate 10

 

 

 

 

 

responsAbility Participations AG

Zurigo

Servizi finanziari

138’877

14.4

14.4

14.4

14.4

Swiss Bankers Prepaid Services SA

Grosshöch- stetten

Servizi finanziari

10’000

16.5

16.5

16.5

16.5

Genossenschaft Olma Messen St.Gallen

San Gallo

Organizzazione di fiere

23’233

11.5

11.5

11.5

11.5

Twint SA

Zurigo

Servizi finanziari

12’750

4.0

4.0

5.0

5.0

SIX Group SA

Zurigo

Servizi finanziari

19’522

5.5

5.5

6.9

6.9

1 L’entità delle quote di capitale e di voto viene sempre indicata dal punto di vista della società che controlla direttamente.

2 Raiffeisen Svizzera società cooperativa e il 18.7% della Banca di Obbligazioni fondiarie degli Istituti ipotecari svizzeri SA sono detenute direttamente dalle Banche Raiffeisen.

3 Controllo da parte di Raiffeisen Svizzera società cooperativa (esercizio precedente: controllo da parte di Raiffeisen Centro Imprenditoriale SA).

4 Controllata da Notenstein La Roche Banca Privata SA. La società è stata liquidata nel 2018.

5 Controllo da parte di PMI Capitale Holding SA (variazione denominazione nel 2018, fino all’esercizio precedente gestita come Investnet Holding AG).

6 Investnet AG non appartiene al Gruppo Raiffeisen. È stata stornata al 1° gennaio 2018 e non rientra più nel perimetro di consolidamento del Gruppo Raiffeisen.

7 Nel 2018 Raiffeisen Svizzera società cooperativa ha dapprima rescisso il patto parasociale con gli azionisti riguardante Investnet Holding AG (ora PMI Capitale Holding SA) per grave motivo e poi, ove richiesto, ha impugnato i contratti nel contesto «Investnet». A seguito dell’impugnazione, Raiffeisen Svizzera rivendica il 100 per cento delle azioni di PMI Capitale Holding SA controllate al 100 per cento da PMI Capitale SA. Attualmente pendono i procedimenti di diritto civile avviati. In relazione all’impugnazione di contratti, Raiffeisen Svizzera ha stornato anche impegni per CHF 30 milioni e impegni eventuali per CHF 30 milioni. Raiffeisen Svizzera ritiene che non saranno più eseguiti pagamenti. Se – contrariamente alle attese di Raiffeisen Svizzera – non dovesse essere confermata l’impugnazione dei contratti né la validità della rescissione, ai sensi del patto parasociale con gli azionisti del 2015, gli azionisti di minoranza potrebbero essere legittimati dal 1° luglio 2020 a offrire azioni di PMI Capitale Holding SA a Raiffeisen Svizzera società cooperativa secondo un metodo di valutazione contrattualmente definito (put option). Dato che il metodo di valutazione si fonderebbe su valori di base in vigore all’epoca in questione e su stime di valutazione, non è possibile procedere a un calcolo corrispondente alla data odierna. Anche gli impegni e gli impegni eventuali stornati di cui sopra potrebbero tornare a essere rilevanti.

8 I contraenti Avaloq Group AG e Raiffeisen Svizzera società cooperativa hanno deciso di annullare il contratto finora vigente con diverse opzioni call e put per la compravendita di ARIZON Sourcing SA. Raiffeisen Svizzera società cooperativa acquisirà invece la partecipazione finora detenuta da Avaloq in Arizon, diventandone così unica proprietaria. La conclusione della transazione è avvenuta a fine gennaio 2019.

9 Raiffeisen Svizzera società cooperativa ha venduto un’opzione call a un partner fondatore di Leonteq per un valore pari al 2.4 per cento del capitale azionario di Leonteq AG. Lo strike ammonta a CHF 210 per azione (al netto del dividendo) e la durata è di 10 anni (fino a ottobre 2025).

10 Si elencano tutte le partecipazioni in partner di cooperazione e istituzioni comuni delle Banche. Le altre partecipazioni vengono elencate se la quota di voti e di capitale è maggiore del 10 per cento e la quota del capitale sociale supera CHF 2 milioni (esercizio precedente: > CHF 1 milione) oppure il valore contabile supera CHF 15 milioni (esercizio precedente: > CHF 10 milioni).

8. Immobilizzazioni materiali

8.1 Immobilizzazioni materiali

in migliaia di CHF

Valore di acquisto

Ammorta- menti finora accumulati

Valore contabile a fine esercizio precedente

Ripercussioni dei cambiamenti intervenuti nel perimetro di consolidamento

Esercizio in rassegna Trasferimenti

Esercizio in rassegna Investi- menti

Esercizio in rassegna Disinvesti- menti

Esercizio in rassegna Ammorta- menti

Valore contabile a fine esercizio in rassegna

Stabili della Banca

2’323’397

-533’497

1’789’900

-57’634

-12’049

130’975

-21’663

-38’896

1’790’633

Altri immobili

510’897

-132’202

378’695

1’958

63’601

-10’531

-9’896

423’827

Software sviluppati internamente o acquistati

516’005

-113’613

402’392

-55’889

39

156’889

-11’386

492’045

di cui auto-sviluppato

363’740

-1’048

362’692

-55’829

108’253 1

-3’135

411’981

Altre immobilizzazioni materiali

1’137’465

-905’884

231’581

-432

10’069

66’618

-3’223

-77’733

226’880

Oggetti in leasing finanziario

95

-43

52

-17

-4

-16

15

Totale immobilizzazioni

4’487’859

-1’685’239

2’802’620

-113’955

418’083

-35’421

-137’927

2’933’400

1 Che sono state contabilizzate nel conto economico alla voce «Altri proventi ordinari».

8.2 Leasing operativo

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Impegni di leasing non iscritti a bilancio

 

 

Scadenza entro 12 mesi

2’054

2’579

Scadenza fra 1 e 5 anni

2’838

3’416

Scadenza superiore ai 5 anni

Totale impegni di leasing non iscritti a bilancio

4’892

5’995

di cui impegni che potrebbero essere disdetti entro un anno

4’808

5’927

9. Valori immateriali

in migliaia di CHF

Valore di acquisto

Ammorta- menti finora accumulati

Valore contabile a fine esercizio precedente

Variazioni nel perimetro di consolidamento

Esercizio in rassegna Investi- menti

Esercizio in rassegna Disinvesti- menti

Esercizio in rassegna Ammorta- menti

Valore contabile a fine esercizio in rassegna

Goodwill 1

554’113

-188’882

365’231

-180’389

-30’045

-105’220

49’577

Altri valori immateriali

12’500

-5’847

6’653

-2’419

4’234

Totale valori immateriali

566’613

-194’729

371’884

-180’389

0

-30’045

-107’639

53’811

1 Dalla vendita di Notenstein La Roche Banca Privata SA è risultato un calo del goodwill di CHF 174 milioni. Poiché Investnet AG non appartiene al Gruppo Raiffeisen e a seguito di una valutazione prudente del Gruppo PMI Capitale, dal calo del goodwill, disinvestimenti e ammortamento del goodwill è derivato un ulteriore importo di CHF 55 milioni. Dalla valutazione al valore di mercato del goodwill su Leonteq AG è conseguito un ammortamento straordinario di CHF 57 milioni. I restanti ammortamenti sono risultati principalmente dagli ammortamenti ordinari sul goodwill.

10. Altri attivi e altri passivi

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Altri attivi

 

 

Conto di compensazione

120’099

9’162

Conti di compensazione imposte indirette

588’824

649’385

Altri conti di compensazione

41’611

57’030

Riserve dei contributi del datore di lavoro presso istituzioni di previdenza

124’728

125’548

Ulteriori attivi

12’371

11’011

Totale degli altri attivi

887’633

852’136

Altri passivi

 

 

Cedole e titoli di debito in scadenza, non riscossi

8’352

12’474

Tasse dovute, imposte indirette

48’865

55’093

Altri conti di compensazione

45’248

77’619

Ulteriori passivi

18’394

14’840

Totale degli altri passivi

120’859

160’026

11. Attivi costituiti in pegno o ceduti per garantire impegni propri e attivi che si trovano sotto riserva di proprietà1

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna Valori contabili

Esercizio in rassegna Impegni effettivi

Esercizio precedente Valori contabili

Esercizio precedente Impegni effettivi

Crediti nei confronti di banche

1’028’007

1’028’007

391’805

376’039

Crediti nei confronti della clientela

570

570

Crediti ipotecari

32’236’407

22’468’008

29’535’283

21’660’076

Immobilizzazioni finanziarie

1’249’121

486’213

1’525’745

477’515

Immobilizzazioni materiali

Totale degli attivi costituiti in pegno

34’514’105

23’982’798

31’452’833

22’513’630

Totale degli attivi sotto riserva di proprietà 2

15

15

52

52

1 Senza operazioni di finanziamento tramite titoli (si veda la rappresentazione separata delle operazioni di finanziamento tramite titoli nell’allegato 1).

2 Si tratta prevalentemente di oggetti attivati del leasing finanziario.

12. Istituti di previdenza

La maggior parte dei collaboratori del Gruppo Raiffeisen è assicurata presso la Raiffeisen Cassa pensioni società cooperativa. L'età di pensionamento ordinaria si raggiunge a 65 anni. L'assicurato ha la possibilità di beneficiare di un pensionamento anticipato dal compimento dei 58 anni, accettando però una corrispondente riduzione della rendita. La Raiffeisen Cassa pensioni società cooperativa copre al minimo le prestazioni obbligatorie LPP. 

La Raiffeisen Fondazione del datore di lavoro gestisce le singole riserve dei contributi del datore di lavoro delle Banche Raiffeisen e delle società del Gruppo Raiffeisen. 8 Banche Raiffeisen (esercizio precedente 8) e Quichet AG non sono assicurate presso gli istituti di previdenza del Gruppo Raiffeisen, ma presso altre fondazioni collettive, all'interno di contratti di assicurazione collettivi ecc.

12.1 Impegni nei confronti di propri istituti di previdenza

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Impegni risultanti da depositi della clientela

136’257

186’678

Valori di sostituzione negativi di strumenti finanziari derivati

2’421

4’345

Prestiti

40’000

40’000

Ratei e risconti

411

543

Totale degli impegni nei confronti di propri istituti di previdenza

179’089

231’566

12.2 Riserve per contributi del datore di lavoro

Riserve per contributi del datore di lavoro sussistono sia presso la Raiffeisen Fondazione del datore di lavoro (Raiffeisen), sia presso gli istituti di previdenza al di fuori del Gruppo (Altre). 

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna Raiffeisen

Altre

Totale

Esercizio precedente Raiffeisen

Altre

Totale

Situazione al 1° gennaio

123’949

1’599

125’548

118’897

4’336

123’233

+ Versamenti

15’506

295

15’801

19’756

100

19’856

– Prelievi

-16’600

-220

-16’820

-14’937

-2’837

-17’774

+ Remunerazione 1

199

199

233

233

Situazione al 31 dicembre

123’054

1’674

124’728

123’949

1’599

125’548

1 La remunerazione della riserva dei contributi del datore di lavoro è registrata nel risultato da interessi.

Le riserve dei contributi del datore di lavoro corrispondono al valore nominale secondo il conteggio dell'istituto di previdenza. Le riserve individuali dei contributi del datore di lavoro delle società affiliate non sono compensabili fra loro. Il saldo delle riserve dei contributi del datore di lavoro è esposto a bilancio alla voce «Altri attivi». Non esistono né rinunce all'utilizzazione (limitate o illimitate) né altre rettifiche di valore necessarie relative alle riserve dei contributi del datore di lavoro. Si rinuncia a considerare un effetto di sconto.

12.3 Vantaggio economico/impegno economico e onere previdenziale

In base agli ultimi conti annuali revisionati (in conformità a Swiss GAAP RPC 26) degli istituti di previdenza del Gruppo Raiffeisen, il grado di copertura ammonta a:

in %

al 31.12.2018

al 31.12.2017

Raiffeisen Cassa pensioni società cooperativa

108.4

116.1

Katharinen Pensionskasse I 1

n.a.

117.6

Katharinen Pensionskasse II 1

n.a.

126.0

1 Vendita di Notenstein La Roche Privatbank SA il 2 luglio 2018

Al 31 dicembre 2018 la riserva per oscillazioni di valore della Raiffeisen Cassa pensioni società cooperativa non ha raggiunto il valore target fissato per regolamento al 115%. L'Assemblea dei delegati della Raiffeisen Cassa pensioni società cooperativa decide in merito all'utilizzo di eventuali fondi liberi. In tal caso di regola si applicano i «Principi per l'utilizzo di fondi liberi (partecipazione alle eccedenze)» emanati dalla stessa. Il Consiglio di amministrazione di Raiffeisen Svizzera parte dal presupposto che, anche in presenza di fondi liberi, fino a nuovo avviso non si determini alcun vantaggio economico per il datore di lavoro; eventuali fondi liberi devono essere utilizzati a favore degli assicurati.

Per i datori di lavoro affiliati non derivano né benefici né obblighi economici di cui tener conto nel bilancio e nel conto economico.

Oneri previdenziali con i principali fattori di incidenza

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Oneri previdenziali secondo chiusure individuali

120’666

128’056

Versamenti/Prelievi riserve dei contributi del datore di lavoro (remunerazione esclusa)

1’019

-4’394

Contributi del datore di lavoro assegnati ai periodi di competenza

121’685

123’662

Variazione del vantaggio economico/impegno economico da sovracopertura/sottocopertura delle istituzioni di previdenza

Oneri previdenziali del Gruppo Raiffeisen (si veda allegato 26 «Spese per il personale»)

121’685

123’662

13. Prodotti strutturati emessi

 

Valore contabile

 

 

Valutazione complessiva

Valutazione separata

 

in migliaia di CHF

Contabilizzazione nell’attività di negoziazione

Contabilizzazione negli altri strumenti finanziari con valutazione fair value

Valore dello strumento di base

Valore del derivato

Totale

Rischio sottostante (underlying risk) del derivato incorporato

 

 

 

 

 

Strumenti su tassi d’interesse

28’047

1’034

-18

29’063

Con ricognizione di debito proprio (RDP)

28’047

1’034

-18

29’063

Senza RDP

Titoli di partecipazione

2’008’729

1’452’847

-154’334

3’307’242

Con ricognizione di debito proprio (RDP)

2’008’597

1’452’847

-155’136

3’306’308

Senza RDP

132

 

802

934

Divise

4’691

1

-1

4’691

Con ricognizione di debito proprio (RDP)

4’691

1

-1

4’691

Senza RDP

Materie prime/metalli preziosi

63’384

101’489

-8’957

155’916

Con ricognizione di debito proprio (RDP)

63’384

101’489

-8’957

155’916

Senza RDP

Derivati su crediti

195’102

143’849

-1’258

337’693

Con ricognizione di debito proprio (RDP)

195’102

143’849

-1’258

337’693

Senza RDP

Totale

2’299’953

1’699’221

-164’568

3’834’606

Prodotti strutturati Raiffeisen Svizzera società cooperativa

Per i prodotti strutturati emessi, che contengono obbligazioni, il derivato viene separato dal contratto base e quindi valutato e riportato separatamente. Gli strumenti di base vengono riportati al valore nominale nei «Prestiti e prestiti garantiti da obbligazioni fondiarie». La componente derivativa dei prodotti viene riportata al valore di mercato nelle voci «Valori di sostituzione positivi di strumenti finanziari derivati» e «Valori di sostituzione negativi di strumenti finanziari derivati».

Prodotti strutturati Raiffeisen Switzerland B.V. Amsterdam

I prodotti strutturati emessi vengono iscritti a bilancio al valore di mercato e indicati nella voce «Impegni da altri strumenti finanziari con valutazione fair value».

14. Prestiti e prestiti garantiti da obbligazioni fondiarie

in migliaia di CHF

Anno di emissione

Tasso di interesse

 

Scadenza

Rimbor- sabilità anticipata

Importo dei prestiti

 

Prestiti di Raiffeisen Svizzera – non postergati

2010

2.000

 

21.09.2023

 

245’805

 

 

2011

2.125

 

04.02.2019

 

250’000

 

 

2011

2.625

 

04.02.2026

 

145’095

 

 

2014

1.625

 

07.02.2022

 

100’000

 

 

2016

0.000

 

17.09.2020

 

50’000

 

 

2016

0.300

 

22.04.2025

 

364’850

 

 

2016

0.750

 

22.04.2031

 

73’500

 

 

2018

0.350

 

16.02.2024

 

378’550

 

 

2018

0.000

 

19.06.2020

 

175’000

1

 

2018

0.000

 

11.09.2020

 

60’000

1

Prestiti di Raiffeisen Svizzera – postergato senza clausola PONV 2

2011

3.875

 

21.12.2021

 

535’000

 

Prestiti di Raiffeisen Svizzera – postergato con clausola PONV 2

2015

3.000

 

Con durata indeterminata

02.10.2020

574’210

3

 

2018

2.000

 

Con durata indeterminata

02.05.2023

399’220

3

Strumenti di base dei prodotti strutturati emessi 4

div.

-0.179

5

2019

 

1’138’063

 

 

 

0.603

5

2020

 

128’291

 

 

 

0.745

5

2021

 

80’549

 

 

 

-0.511

5

2022

 

148’077

 

 

 

-0.075

5

2023

 

28’967

 

 

 

0.131

5

dopo 2023

 

175’275

 

Totale dei prestiti di Raiffeisen Svizzera

 

 

 

 

 

5’050’451

 

Prestiti della Banca di Obbligazioni fondiarie degli Istituti ipotecari svizzeri SA

 

 

 

 

 

 

 

 

div.

1.145

5

div.

 

21’813’600

 

Totale dei prestiti della Banca di Obbligazioni fondiarie degli Istituti ipotecari svizzeri SA

 

 

 

 

 

21’813’600

 

Totale dei prestiti e dei prestiti garantiti da obbligazioni fondiarie in corso

 

 

 

 

 

26’864’051

 

1 Remunerazione variabile, base CHF LIBOR a tre mesi e spread

2 Clausola PONV = point of non-viability/momento di insolvenza incombente

3 Obbligazione postergata Additional Tier 1 con durata illimitata e rinuncia al credito condizionata. Con l’approvazione della FINMA, l’obbligazione di Raiffeisen Svizzera può essere riscattata unilateralmente (non prima di 5 anni dopo l’emissione).

4 Per i prodotti strutturati emessi, che contengono obbligazioni, il derivato viene separato dal contratto base e quindi valutato e riportato separatamente. Gli strumenti di base vengono riportati al valore nominale nei «Prestiti e prestiti garantiti da obbligazioni fondiarie». I componenti derivati dei prodotti vengono riportati al valore di mercato nelle posizioni «Valori di rimpiazzo positivi di strumenti finanziari derivati» e «Valori di rimpiazzo negativi di strumenti finanziari derivati».

5 Tasso d’interesse medio ponderato (ponderato per il volume)

15. Rettifiche di valore e accantonamenti

in migliaia di CHF

Saldo esercizio precedente

Variazioni nel perimetro di consolidamento

Impieghi conformi allo scopo

Trasferimenti

Differenze di cambio

Interessi in mora, somme recuperate

Nuove costituz. a carico del conto econ.

Scioglimenti a favore del conto econ.

Situazione alla fine dell’esercizio in rassegna

Accantonamenti

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Accantonamenti per imposte differite

907’398

-14’135

893’263

Accantonamenti per rischi di perdita

14’066

-30

3’303

1’396

-2’966

15’769

Accantonamenti per altri rischi di esercizio 1

19’584

-15’946

-396

77’293

-1’328

79’207

Accantonamenti per ristrutturazioni 2

500

-6’638

22’501

16’363

Altri accantonamenti 3

7’085

-2’051

25’805

-7

30’832

Totale accantonamenti

948’633

-15’946

-9’115

3’303

126’995

-18’436

1’035’435

Riserve per rischi bancari generali

80’000

120’000

200’000

Rettifiche di valore per rischi di perdita e rischi Paese

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Rettifiche di valore per rischi di perdita da crediti compromessi

207’575

-1’626

-15’924

-3’303

-24

9’950

106’619

-44’604

258’663

Rettifiche di valore per rischi latenti

Totale rettifiche di valore per rischi di perdita e rischi Paese

207’575

-1’626

-15’924

-3’303

-24

9’950

106’619

-44’604

258’663

1 Il concordato riscatto di ARIZON Sourcing SA ha comportato un incremento degli accantonamenti per altri rischi d’esercizio di CHF 69 milioni.

2 CHF 8.1 milioni sono stati costituiti tramite i costi per il personale. Gli accantonamenti per ristrutturazioni sono aumentati di CHF 16 milioni, principalmente a seguito della vendita di Notenstein La Roche Banca Privata SA. A tale riguardo hanno avuto luogo nuove costituzioni per CHF 19 milioni a carico del conto economico.

3 Sui restanti accantonamenti hanno influito soprattutto le imprevedibilità nelle controversie legali nel contesto «Investnet», che si sono tradotte in un aumento di CHF 25 milioni con effetto sul conto economico (si veda la nota a piè di pagina nell’allegato 7).

16. Capitale cooperativo

 

Numero di soci

Nominale per quota

in migliaia di CHF

Capitale proprio a inizio esercizio in rassegna

 

 

 

Capitale sociale

1’890’126

 

401’933

Capitale sociale (QS supplementari) 1

 

 

1’555’463

Totale del capitale sociale a inizio esercizio in rassegna

1’890’126

 

1’957’396

+ Versamenti di nuovi soci

64’818

200

12’964

 

149

300

45

 

138

400

55

 

2’794

500

1’397

+ Versamenti di quote sociali (QS supplementari)

 

 

255’716

Totale dei versamenti di nuovi soci

67’899

 

270’177

– Rimborsi ai soci uscenti

-58’225

200

-11’645

 

-126

300

-38

 

-136

400

-54

 

-2’169

500

-1’085

– Rimborsi di quote sociali (QS supplementari)

 

 

-42’174

– Rimborsi mediante diminuzione del nominale

 

 

-307

Totale dei rimborsi ai soci uscenti

-60’656

 

-55’303

Totale del capitale sociale a fine esercizio in rassegna

 

 

 

di cui capitale sociale

1’814’172

200

362’834

 

2’988

300

896

 

5’702

400

2’281

 

74’507

500

37’253

di cui capitale sociale (QS supplementari)

 

 

1’769’006

Totale del capitale sociale a fine esercizio in rassegna

1’897’369

 

2’172’270

1 Per evitare conteggi doppi, il numero dei soci viene esposto unicamente alla posizione «Capitale sociale».

Numero di quote sociali, quantità: esercizio in rassegna 10’522’809, esercizio precedente 9’519’365  

Capitale cooperativo soggetto a remunerazione: esercizio in rassegna CHF 2'172'270'000 esercizio precedente CHF 1'957'395'500

Capitale cooperativo liberato: esercizio in rassegna 2'172'270'000, esercizio precedente CHF1'957'395'500

Importo delle riserve statutarie o legali non distribuibili sulla base delle singole chiusure al 31 dicembre 2018: CHF 3'994'596'000 (esercizio precedente CHF 3'816'513'000)

Nessun socio detiene più del 5 per cento dei diritti di voto.

17. Parti correlate

 

Crediti

Impegni

in migliaia di CHF

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Esercizio in rassegna

Esercizio precedente

Membri del Consiglio di Amministrazione di Raiffeisen Svizzera nonché persone e società a loro vicine

8’870

20’051

4’483

4’949

Membri della Direzione di Raiffeisen Svizzera nonché persone e società a loro vicine 1

13’492

41’068

2’924

9’807

Ulteriori parti correlate 2

5’165’240

4’687’348

22’747’582

21’673’490

Totale dei crediti e degli impegni nei confronti delle parti correlate

5’187’602

4’748’467

22’754’989

21’688’246

1 Nell’esercizio precedente erano inclusi i Membri della Direzione allargata, abolita dal 1° gennaio 2018.

2 Contiene particolarmente crediti e impegni nei confronti di partecipazioni non consolidate con una quota di partecipazione tra il 20 e il 50% o inferiore al 20%, se può essere esercitata in altro modo un’influenza significativa.

Operazioni fuori bilancio essenziali con parti correlate

Nei confronti delle parti correlate esistono impegni eventuali di CHF 99.8 milioni (esercizio precedente CHF 28.5 milioni), impegni irrevocabili di CHF 187.7 milioni (esercizio precedente 269.1 milioni) e impegni di versamento di 109.2 milioni (esercizio precedente 109.2 milioni).

Transazioni con parti correlate

Le operazioni di bilancio e le operazioni fuori bilancio con parti correlate vengono concesse a condizioni conformi al mercato, con le seguenti eccezioni:

  • La Direzione, la Direzione allargata e il responsabile della Revisione interna di Raiffeisen Svizzera usufruiscono delle stesse condizioni preferenziali del settore offerte agli altri collaboratori.
  • Gli impegni nei confronti di altre parti correlate comprendono conti correnti in CHF per un ammontare di CHF 4.3 milioni, per i quali viene applicato un tasso d'interesse negativo dello 0.4 per cento sull’avere che supera la quota esente. È inoltre incluso un avere pari a CHF 7.8 milioni, che viene remunerato a un tasso del 2.75 per cento.

Nel caso della concessione di crediti a organi sono in vigore disposizioni speciali relative all'esecuzione e al monitoraggio affinché venga sempre garantita l'indipendenza personale.

18. Struttura delle scadenze degli strumenti finanziari

in migliaia di CHF

A vista

Con preavviso

Scadenza entro 3 mesi

Scadenza fra 3 e 12 mesi

Scadenza fra 1 e 5 anni

Scadenza superiore ai 5 anni

Totale

Attivo/Strumenti finanziari

 

 

 

 

 

 

 

Liquidità

19’188’528

19’188’528

Crediti nei confronti di banche

1’169’706

1’005’024

50’000

2’224’730

Crediti risultanti da operazioni di finanziamento di titoli

4’920

4’920

Crediti nei confronti della clientela

79’754

1’889’569

1’767’628

847’724

2’261’000

1’289’441

8’135’116

Crediti ipotecari

148’468

5’823’788

8’006’565

20’602’149

100’169’293

44’808’169

179’558’432

Attività di negoziazione

3’454’705

3’454’705

Valori di sostituzione positivi di strumenti finanziari derivati

1’336’726

1’336’726

Immobilizzazioni finanziarie 1

45’769

110’044

305’075

2’365’846

3’786’099

6’612’833

Totale

 

 

 

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

25’423’656

7’713’357

10’894’181

21’804’948

104’796’139

49’883’709

220’515’990

Esercizio precedente

26’655’003

9’212’003

16’458’758

18’564’311

103’160’494

48’722’815

222’773’384

Capitale di terzi/Strumenti finanziari

 

 

 

 

 

 

 

Impegni nei confronti di banche

1’121’058

4’298

3’365’262

1’744’664

228’000

6’463’282

Impegni risultanti da operazioni di finanziamento di titoli

2’919’232

5’904

2’925’136

Impegni risultanti da depositi della clientela

60’080’976

91’084’752

3’868’650

3’530’054

5’672’778

1’464’166

165’701’376

Impegni risultanti da attività di negoziazione

69’530

69’530

Valori di sostituzione negativi di strumenti finanziari derivati

1’927’991

1’927’991

Impegni da altri strumenti finanziari con valutazione al fair value

78’929

1’062’192

992’989

165’843

2’299’953

Obbligazioni di cassa

45’344

159’678

337’331

48’388

590’741

Mutui presso centrali d’emissione di obbligazioni fondiarie e prestiti

1’173’291

1’495’872

7’964’818

16’230’070

26’864’051

Totale

 

 

 

 

 

 

 

Esercizio in rassegna

63’199’555

91’089’050

11’450’708

7’998’364

15’195’916

17’908’467

206’842’060

Esercizio precedente

61’178’877

94’252’432

16’038’667

6’883’303

14’779’289

16’936’091

210’068’659

1 Nelle immobilizzazioni finanziarie sono compresi immobilizzi per CHF 80’706’000 (esercizio precedente CHF 38’571’000).

19. Bilancio secondo le valute

in migliaia di CHF

CHF

EUR

USD

Altre

Totale

Attivi

 

 

 

 

 

Liquidità

18’089’674

961’290

22’565

114’999

19’188’528

Crediti nei confronti di banche

1’088’441

617’268

313’528

205’493

2’224’730

Crediti risultanti da operazioni di finanziamento di titoli

4’920

4’920

Crediti nei confronti della clientela

7’717’864

254’108

136’053

27’091

8’135’116

Crediti ipotecari

179’558’432

179’558’432

Attività di negoziazione

821’994

806’506

1’086’530

739’675

3’454’705

Valori di sostituzione positivi di strumenti finanziari derivati

1’336’726

1’336’726

Immobilizzazioni finanziarie

6’593’731

9’050

10’045

7

6’612’833

Ratei e risconti

254’190

2’183

2’534

341

259’248

Partecipazioni non consolidate

682’877

682’877

Immobilizzazioni materiali

2’933’400

2’933’400

Valori immateriali

53’811

53’811

Altri attivi

887’580

17

36

887’633

Totale attivi portati a bilancio

220’018’720

2’650’422

1’576’175

1’087’642

225’332’959

Diritti di consegna da operazioni su divise a pronti, a termine, a opzione

11’178’782

5’136’247

10’588’904

3’033’838

29’937’771

Totale degli attivi

231’197’502

7’786’669

12’165’079

4’121’480

255’270’730

Passivi

 

 

 

 

 

Impegni nei confronti di banche

4’726’115

205’130

1’111’280

420’757

6’463’282

Impegni risultanti da operazioni di finanziamento di titoli

1’905’001

316’518

662’232

41’385

2’925’136

Impegni risultanti da depositi della clientela

162’022’869

2’446’196

875’126

357’185

165’701’376

Impegni risultanti da attività di negoziazione

69’530

69’530

Valori di sostituzione negativi di strumenti finanziari derivati

1’927’991

1’927’991

Impegni da altri strumenti finanziari con valutazione al fair value

464’169

701’738

942’616

191’430

2’299’953

Obbligazioni di cassa

590’741

590’741

Mutui presso centrali d’emissione di obbligazioni fondiarie e prestiti

26’697’076

58’790

99’108

9’077

26’864’051

Ratei e risconti

849’396

481

4’742

163

854’782

Altri passivi

120’401

457

1

120’859

Accantonamenti

1’035’400

35

1’035’435

Riserve per rischi bancari generali

200’000

200’000

Capitale sociale

2’172’270

2’172’270

Riserva legale da utili

13’610’949

18

13’610’967

Riserva da conversione delle valute estere

5

5

Utile del Gruppo

540’875

-55

540’820

Quote minoritarie nel capitale proprio

-44’239

-44’239

– di cui quote minoritarie nell’utile del Gruppo

-43’882

-43’882

Totale passivi portati a bilancio

216’888’544

3’729’345

3’695’104

1’019’966

225’332’959

Impegni di consegna relativi a operazioni su divise a pronti, a termine, a opzione

14’657’036

4’040’142

8’349’846

2’931’440

29’978’464

Totale dei passivi

231’545’580

7’769’487

12’044’950

3’951’406

255’311’423

Posizione netta per valuta

-348’078

17’182

120’129

170’074

-40’693

 

31.12.2018

31.12.2017

Tassi di conversione valute estere

 

 

EUR

1.126

1.171

USD

0.984

0.975